1941
南京大学的高材生潘慧君热心于教育事业，为之付出了很多辛苦。潘虽被多人追求，但心里只有养父之子陈益志一人。陈因病亡故，潘伤心不已。同学黄美云的哥哥黄天乐对潘十分倾心，但潘表示要将此生风险给教育事业。后黄重病，潘勉强答应与之成婚，但婚后潘忙于教育工作，黄又受人引诱，两人逐渐疏远并终于离婚。后黄见到了曾追求过潘的青年杜的不幸遭遇，十分感慨，决心要重新与潘合好如初，但潘表示自己早已立志献身于教育，拒绝了潘了请求，两人最终仍然分离。
1939
李阿毛获得耶路撒冷大学博士学位后乘机归国，好友律师杜弃萧与室友阿羊等同去迎接，阿毛在他们的公寓住下，交际花唐小姐亦与众人住同一公寓。阿羊之妻每日晚归，阿毛为其出招治妻。阿毛又突发奇想，召开了一次非乐器音乐会，其实就是阿毛与杜弃萧演双簧。唐小姐追求者众多，其中以富翁牛八爷最为执著。牛八爷家中有妻妾十八人，却谎称尚无妻室。阿毛与唐小姐探得真相，设计让牛八爷掏出二十余万元用于慈善事业，牛八爷辛苦一场，最后却是竹篮打水。
1950
大学生林梦侠是个超级影迷，他在电影院门口买了根绳子，想模仿一下美国西部片中的英雄，碰巧一个小偷抢了一女人的手提包后逃走，不期落入梦侠的绳套，被抢的关太太将他称为中国的埃洛·弗林。少女姚俪影也是超级影迷，为追求地道的美国生活一心想到美国留学，却被父母拒绝。因心情烦闷，俪影深夜在郊外徘徊，被两恶汉劫持。梦侠途经此地，遂上前营救，二人由此相识。为了女儿可以从爱情中得到慰藉，姚家父母请来医学专家为梦侠进行“健美改造”……
